רפורמת המיסוי של טראמפ והשפעתה על חברות ישראליות
20.02.2018 | עו"ד בועז פינברג, מנהל מחלקת מסים ורגולציה פיננסית ועו"ד אופיר פז
פעילות עסקית הקשורה לארה"ב? שימו לב לרפורמת המס של טראמפ!
רפורמת המס של נשיא ארה"ב, דונלד טראמפ, אשר נכנסה לתוקפה לאחרונה, עתידה להשפיע על חברות ישראליות רבות המנהלות פעילות עסקית בארה"ב, לרבות פעילות באמצעות חברות בת אמריקאיות, וכן על חברות אמריקאיות בעלות פעילות בישראל. רפורמת מס מקיפה ודרמטית כזו נעשית בארה"ב אחת לדור (האחרונה נעשתה בשנת 1986) ובמסגרתה נקבעו, בין היתר, מספר שינויים מרחיקי לכת בשיטת המיסוי האמריקאית הנוגעת גם לפעילות בינלאומית של חברות.
בקצירת האומר נפרט את עיקרי הרפורמה אשר יש בהם ללא ספק כדי להשפיע על פעילות חברות ישראליות אשר מנהלות עסקים בארה"ב, וכן על פעילות של חברות אמריקאיות ומשקיעים אמריקאים בישראל:
• במסגרת הרפורמה הופחת שיעור מס החברות הפדרלי מ- 35% ל-21%. אין ספק, כי חברות אשר נמנעו מלהקים בארה"ב פעילות רווחית כחלק מהפעילות הבינלאומית, בשל שיעורי המס הגבוהים שנגבו מחברות שם, ישקלו כעת, לאחר ששיעור המס הופחת לשיעור דומה לממוצע ה- OECD, שיקולים נוספים, מלבד המס, לקיום פעילות רווחית בארה"ב.
• יוטל מס חדש בשיעור מופחת על כלל הרווחים הזרים של תאגידים אמריקאים רב לאומיים (US Multinational Corporations) בשיעור של 15.5% או 8% (במידה והרווחים הזרים הושקעו מחדש). מדובר, הלכה למעשה, על מס המוטל על תאגידים אמריקאים אשר מחזיקים כספים מחוץ לארה"ב שנצברו כתוצאה מרווחים זרים ואותם כספים אינם מועברים חזרה אל התאגידים האמריקאים וזאת על מנת לדחות את המיסוי המוטל עליהם בארה"ב. רווחים זרים אלה עשויים לכלול, בין היתר, את הרווחים של חברות בת ישראליות אשר שייכות לאותם תאגידים אמריקאים רב לאומיים. אחת המשמעויות של הטלת מס זו היא הפחתת הכדאיות של ביצוע השקעות על ידי תאגידים אמריקאים במדינות זרות, לרבות בחברות ישראליות, אשר יעדיפו להשקיע בחברות אמריקאיות ולא בחברות זרות ובכך להימנע מהמס החדש.
• במסגרת הרפורמה נקבע שיטת מיסוי טריטוריאלית אשר במסגרתה רק רווחים שנוצרו או הופקו בארה"ב יהיו כפופים למס. יחד עם זאת, חברות אמריקאיות בעלות מחזור שנתי הגבוה מ-500 מיליון דולר תהיינה כפופות למס ה-BEAT (Base Erosion Anti-abuse Tax) אשר נחקק בכדי להתמודד עם התופעה של שחיקת רווחים במדינות בעלות שיעורי מס גבוהים (Base Erosion) והסטת רווחים למדינות בעלות שיעורי מס נמוכים או אפסיים (Profit Shifting). באופן כללי, מס ה-BEAT מחושב על ידי הפחתת חבות מס החברות של החברה מסכום של 10% מהכנסתה החייבת, תוך התעלמות מתשלומים הקשורים בשחיקת רווחים (Base-eroding Payments).
אין ספק כי השינויים אשר נקבעו ברפורמת המס של טראמפ יכולים וצריכים להביא לכדי חשיבה מחודשת לגבי הפעילות העסקית של חברות ישראליות ויחידים ישראלים הפועלים בארה"ב ו/או בעלי זיקה אחרת כלשהי לארה"ב או כאלה השוקלים לפעול בארה"ב.
חשיבה מחודשת זו ביחס להשלכות האפשריות של הרפורמה על יחידים וחברות ישראליים צריכה לשקלל גם את הנסיבות העובדתיות הייחודיות בכל מקרה ומקרה, לרבות בחינת חשיפות המס השונות על חברות בת ישראליות המוחזקות על ידי חברות אמריקאיות, החלטות בנוגע לחלוקת דיבידנד ושאלות לגבי היכן לרשום את הקניין הרוחני של תאגידים אמריקאים רב לאומיים.
